Olet täällä

Witted Megacorp

Sivu:

Sivut

13.7.2022, 10:48
Käyttäjän JR kuva
+3485
Liittynyt:
30.6.2014, 14:42
Viestejä:
1008

Montella kirjoitti:

Päivän vaihto on 400€, en sillä ehkä tekisi minkäänlaisia päätelmiä.

Ainakin noista nykyisistä tarjoustasoista näkee, että kovin matalaa myyntilaitaa ei ole. On se jotain.

0
+1
0
-1
0
0
8.8.2022, 16:38
+9024
Liittynyt:
16.12.2013, 13:48
Viestejä:
5728

Witted on hengittää antihintansa @5,58 niskaan kurssilla @5,50, joka taitaa olla lapulle ATH.

Mitään uutisia en löytänyt ja vaihtokin melko pientä. Helposti muuten löytnee vastustusta tuolla @5,58 päällä, kuten tähän asti kuralla olleita ankkurisijoittajia😎.

Miulla on Witted-rivi 13K plussalla, millä eivät ihan kaikki voi kehuskella🤘.

 

1
+1
0
-1
1
0
17.8.2022, 10:43
+9024
Liittynyt:
16.12.2013, 13:48
Viestejä:
5728

Witted teki odotetun osarin, mikä on hyvä asia. Usein listautujat missaavat heti sen ensimmäisenkin ja lässähtävät vuosikausiksi.

Voittoa kioski ei tietenkään tehnyt. Eikä käyttökatetta. Mutta liikevaihto kasvoi ärhäkästi. Imo siis luvut olivat positiiviset, koska ei tullut negatiivisia yllätyksiä. Markkina vähän arpoo, kun eilen kurssi ylitti antihihinnan. Vaihtoa on niukahkosti ja hinta pienessä laskussa @5,59, kun listautumishinta oli @5,58. Koska mie olin semi-ilahtunut luvuista, tämä kertoo, että kaikki eivät olleet.

Tällaisissa kioskeissa en muuten haluaisi erityisesti olla analyytikkona, koska ennustaminen on iloista arvailua. Ellei sitten yritysjohto tai joku muu valota näkymiä varsinaisten lukujen ulkopuolellakin.

Tämähän maksaa vain 80 miljoonaa ja ennustaa tekevänsä 2022 liikevaihtoa 50-60M ja positiivisen (0,7M - 1,3M) EBITA:n. Tavoiten on 150M liikevaihto ja 10% EBITA 2025. Jos tavoitteeseen päästään, maksaa yhtiö enemmän😎. Päästäänkö sinne päinkään, älkää miulta kysykö. Olen pelkästään beesailemassa ankkurisijoittajia. Ehkä miulle jossain vaiheessa selviää miten Yhtiö "auttaa asiakkaita rakentamaan menestyviä ohjelmistokehitystiimejä ja pyrkii luomaan yhteistyötä läpi IT-toimittajakentän". Ymmärrän siis molemmat lauseet, mutta en viitsi väittää olevani kartalla miten taika tapahtuu.

 

4
+1
0
-1
4
0
17.8.2022, 17:38
+52
Liittynyt:
20.10.2018, 13:12
Viestejä:
29

Aki Pyysing kirjoitti:
Tavoiten on 150M liikevaihto ja 10% EBITA 2025. Jos tavoitteeseen päästään, maksaa yhtiö enemmän😎. Päästäänkö sinne päinkään, älkää miulta kysykö. Olen pelkästään beesailemassa ankkurisijoittajia.

Kokeneena kettuna tiedät, että tavoitteiden heittely on ilmaista, eikä heittelystä tule ikinä joutumaan vastuuseen kuin korkeintaan muutaman twiitin tai keskustelufoorumiviestin verran. Viime ajoilta "rohkeimpia tavoittelijoita" ovat olleet mm. Enersense, Skarta ja Betolar, mutta ei näistä sen enempää. Wittedin tavoitteissa on sentään jotain järkeä.

Silti on vaikea ymmärtää, millä taikatempuilla Witted aikoo saavuttaa sellaisen kannattavuustason, että arvostustaso olisi perusteltu. Yhtiö ei ole tähän kysymykseen antanut mitään vastauksia vaikka viestiikin näennäisen avoimesti. Pahat kielet kaupungilta kertovat yhtiön kilpailuedun olevan käytännössä se, että konsulteista jää katetta yhtiölle noin 20 %, kun tyypillisesti konsulttifirmat alasta riippumatta ottavat päälle 30 %. Eli katteesta jaetaan iso siivu työntekijälle, minkä myötä palkka on serran suurempi, että rahaohjautuva osa koodareista hakeutuu herkästi Wittedille hommiin ja IT-alan kysyntäpuolen vetäessä kasvu on väkisinkin kovaa. (Tähän väliin hatunnosto kasvusta, kova suoritus joka tapauksessa kasvaa tuota vauhtia.)

Hyvin tehokkaallakin konsulttiorganisaatiolla yleiskuluihin ja hallintoon menee helposti 15 % liikevaihdosta, jolloin minun päässäni matematiikka 10 % EBITA-tavoitteeseen ei vain toimi. Veikkaan, että kaiken mennessä nappiin Witted voi saavuttaa muutamassa vuodessa 120 miljoonan liikevaihdon ja 6 miljoonan EBITAn, ja tuossa vaiheessa kasvu on huomattavan paljon vaikeampaa kuin nykyään. Saa antaa aika anteliaan kertoimen, jotta tuotto-odotus nykytasoilta olisi houkutteleva.

Toki tarinavetoisilla kovan kasvun yhtiöillä kurssi usein lyö yli siihen asti, kunnes tarina alkaa rakoilla tai kasvu pettää odotukset. Tarina voi hyvin kantaa kurssia vielä monia kvartaaleja, mikäli yhtiö jatkaa vahvaa kasvua ja kannattavuus kehittyy edes hieman positiiviseen suuntaan.

Loppuun mainittakoon, että Witted selvisi tuloskaudesta selvästi paremmin kuin oman salkkuni suomiosakkeet keskimäärin.

7
+1
0
-1
7
0
17.8.2022, 21:19
+68
Liittynyt:
29.12.2017, 22:08
Viestejä:
41

Hakim avasi keissiä loistavasti.

En epäile 150M LV tavoitetta, mutta EBITA en usko hetkeäkään. Käytännössä tässä voittaa itseohjautuvat konsultit, jotka pystyy hoitamaan omat hommansa firmassa kun firmassa ja valitsee palkan takia Wittedin. Tällöin kuitenkin eurot valuu tekijöiden tilille eikä osakkeen omistajille. Mielenkiintoista nähdä miten tämä lähestymistapa muutaman vuoden päästä alalla ja alan yhtiöiden arvostuksissa palkitaan. Olen kiinnostunut omistamaan heti jos saan viitteitä, että viivan alle voi jäädä yli 5%.

edit: 13min kohdalla kysytään suoraan konkreettisista askelmerkeistä millä 10% marginaaliin päästään https://www.inderes.fi/fi/videot/witted-q222-vahvaa-kasvua "Kun liiketoiminta päätyy sinne vaiheeseen, että kasvu alkaa olemaan hitaampaa niin operointimalli vaihtuu myöskin siihen kannattavuuden optimointiin". Tässä ei kuitenkaan ole mitään konkreettista. Ei sitä niin vain optimoida jos marginaalipaine tulee tekijöiden palkoista eikä kasvupanostuksista, kuten wittedin tapauksessa tietääkseni.

4
+1
0
-1
4
0
17.8.2022, 22:02
+2209
Liittynyt:
25.6.2014, 10:25
Viestejä:
1776

Mesut Özil kirjoitti:

Käytännössä tässä voittaa itseohjautuvat konsultit, jotka pystyy hoitamaan omat hommansa firmassa kun firmassa ja valitsee palkan takia Wittedin.

Toivottavasti sinne ei eksy epäpätevää keskijohtoa, jota v...ttaa kun konsultit tienaavat enemmän kuin he itse ja onnistuvat sitten karkottamaan ne parhaat konsultit (nimim. kokemusta on)

2
+1
0
-1
2
0
18.8.2022, 01:02
+28
Liittynyt:
29.9.2019, 20:56
Viestejä:
36

0
+1
0
-1
0
0
18.8.2022, 09:21
+1402
Liittynyt:
21.8.2017, 23:04
Viestejä:
1008

Mikael Hakim kirjoitti:
Aki Pyysing kirjoitti:

Tavoiten on 150M liikevaihto ja 10% EBITA 2025. Jos tavoitteeseen päästään, maksaa yhtiö enemmän😎. Päästäänkö sinne päinkään, älkää miulta kysykö. Olen pelkästään beesailemassa ankkurisijoittajia.

Silti on vaikea ymmärtää, millä taikatempuilla Witted aikoo saavuttaa sellaisen kannattavuustason, että arvostustaso olisi perusteltu. Yhtiö ei ole tähän kysymykseen antanut mitään vastauksia vaikka viestiikin näennäisen avoimesti. Pahat kielet kaupungilta kertovat yhtiön kilpailuedun olevan käytännössä se, että konsulteista jää katetta yhtiölle noin 20 %, kun tyypillisesti konsulttifirmat alasta riippumatta ottavat päälle 30 %. Eli katteesta jaetaan iso siivu työntekijälle, minkä myötä palkka on serran suurempi, että rahaohjautuva osa koodareista hakeutuu herkästi Wittedille hommiin ja IT-alan kysyntäpuolen vetäessä kasvu on väkisinkin kovaa. (Tähän väliin hatunnosto kasvusta, kova suoritus joka tapauksessa kasvaa tuota vauhtia.)

Hyvin tehokkaallakin konsulttiorganisaatiolla yleiskuluihin ja hallintoon menee helposti 15 % liikevaihdosta, jolloin minun päässäni matematiikka 10 % EBITA-tavoitteeseen ei vain toimi. Veikkaan, että kaiken mennessä nappiin Witted voi saavuttaa muutamassa vuodessa 120 miljoonan liikevaihdon ja 6 miljoonan EBITAn, ja tuossa vaiheessa kasvu on huomattavan paljon vaikeampaa kuin nykyään. Saa antaa aika anteliaan kertoimen, jotta tuotto-odotus nykytasoilta olisi houkutteleva.

I agree. Siksi en ole sijoittanutkaan Wittediin.

Eräs pörssissä oleva kotimainen IT-talo aiemmin pyöritti myös hybridimallia, jossa osa työntekijöistä oli sellaisella provisio-henkisellä huippukonsultti-sopimuksella ja osa normaalilla työsopimuksella, josta ei jaeta bonuksia toteutuneen laskutuksen mukaan. Se olisi yksi mahdollinen tapa päästä tuohon tavoitteeseen. 

Yleiskulut ja hallinto voidaan supistaa myös alle 15% - sellaisiakin firmoja IT-alalla on, mutta Witted ei kai yritä olla sellainen täysin riisuttu luuranko. Luurangoksi riisuttu organisaatio pääsee alle 10% kuluihin jos listalla on huippukonsultteja, jotka myyvät itse itsensä käytännössä. Miksi huippukonsultti sitten menisi Wittedille jos on rahan perässä, kun luurankotalosta saa vielä vähän enemmän liksaa? Enpä tiedä. 

Ei ole kovin helppo positio minusta tuo Witted Megacorpin valitsema lokero markkinassa. Toivotan heille onnea, mutta sijoittajan en tällä hinnalla koske. 

0
+1
0
-1
0
0
18.8.2022, 11:43
+2209
Liittynyt:
25.6.2014, 10:25
Viestejä:
1776

Hynägrande kirjoitti:

Eräs pörssissä oleva kotimainen IT-talo aiemmin pyöritti myös hybridimallia, jossa osa työntekijöistä oli sellaisella provisio-henkisellä huippukonsultti-sopimuksella ja osa normaalilla työsopimuksella, josta ei jaeta bonuksia toteutuneen laskutuksen mukaan.

Saattaa olla, että olin töissä ko talossa tuollaisella "huippukonsultti-sopimuksella", ja saattaa olla että lähdin sieltä aika pitkälti sen takia että ryhtyivät muuttamaan niitä normisoppareiksi, ja toteutuneista ansioistani kateellinen esimies ei suostunut edes keskustelemaan järkevästä normaalin työsopimuksen palkkatasosta (oli siinä vähän muutakin, mutta tuo oli pääsyy siihen, että merkkasin LinkedIniin olevani kiinnostunut uusista haasteista, mikä sitten johtikin vähän isompaan muutokseen)

6
+1
0
-1
6
0
18.8.2022, 12:38
+124
Liittynyt:
30.7.2014, 20:05
Viestejä:
144

Dumppasin omat Wittedit ulos. Liikevaihtohan putiikilla nousee vakuuttavasti, mutta Indersin haastattelussa toimari ja cfo(?) saivat kysymyksen kannattavuudesta. Vastaus alkoi jotenkin "tähän on saanut jo 6kk vastata niin nyt on helppo vastata" ja sitten jotain 10 minuuttia ympäripyöreetä selitystä missä ei vastattu lainkaan kysymykseen. Jos 6kk on jo harjoiteltu, niin olisin toivonut vähän parempaa vastausta. Haisee hommassa konsulttien läpilaskutus pienillä katteilla ja laajentuminen eri maihin lisää riskejä. Isompaa konsulttiputkaa on tietysti hauskempi johtaa kuin pienempää.

5
+1
0
-1
5
0
9.9.2022, 16:51
+9024
Liittynyt:
16.12.2013, 13:48
Viestejä:
5728

Olin missannut muutaman päivän takaisen Witted-uutisen:

"Witted Megacorp on valittu sopimustoimittajaksi Kuntien Tiera Oy:n Digius-palvelualustan kehitystyöhön. Sopimus on voimassa joulukuuhun 2029 asti.

Tiera Digius on innovatiivinen alusta palveluketjujen digitalisointiin, parempaan asiakasohjaukseen ja ennakoivan tietojohtamisen mahdollistamiseen. Sen avulla kuntalaisten asiakaskokemus paranee ja palveluprosessit yhdenmukaistuvat.

Valintakriteereinä olivat kokemus, näkemys ja näytöt Tieran ratkaisuissa käytettyjen ohjelmistoteknologioiden suunnittelusta ja toteutuksesta. Witted toimittaa yhtenä kuudesta sopimustoimittajasta Tieralle tarvittavia asiantuntijoita.

Wittedin toimitusjohtaja Harri Sieppi toteaa: ”Meille on tärkeää, että olemme mukana rakentamassa maailman parhaita julkisia palveluita. Digius on moottoritie parempaan palveluun julkisella sektorilla. Emme voisi olla iloisempia siitä, että pääsemme tätä tietä päällystämään. Witted on laajentanut entistä voimakkaammin julkisiin projekteihin ja tämä voitto mahdollistaa merkityksellistä työtä tekijöillemme ja tukee yhtiön pitkän aikavälin toimintaa.”

Kai tämä hyvä uutinen väkisinkin on. Luulisi kuntien kanssa tehtävän pääsääntöisesti katteellisia sopimuksia. Kurssikin vähän virkistyi ja tänään on tehty @5,30, johon hintaan tosin tavaraa myynnissä ruudulla. Yhden kierroksen onnistuin jo tekemään osamyyntejä ja niiden takaisinostoja. Toivottavasti seuraava operaationi on taas myynti nykyistä kalliimmalla hinnalla😎. Markkinatakauskioskini pitäisi kyllä saada jotain feetä.

 

0
+1
0
-1
0
0
9.9.2022, 20:45
Käyttäjän TL kuva
+454
Liittynyt:
31.7.2020, 19:26
Viestejä:
420

Itse asiassa monet, mutta ei suinkaan kaikki, julkissektorin diilit kilpailutetaan periaatteella halvin tarjous voittaa. Tällaisia diilejä koskee "voittajan kirous" mitä suurimmassa määrin. Tiedänkin näitä tehdyn reilustikin miinuskatteella. Fiksummat tosin tällaisissakin tapauksissa rahastavat sitten projektin aikaisilla lisätöillä ja vähän vähemmän notkeat viimeistään ylläpidolla ja jatkokehityksellä, joita ei yleensä kilpailuteta samalla tavalla kuin ensimmäistä hankintaa. Näistä kilpailuttamattomista jatkoista on tosin riski päästä lehteen, mutta sinne päätyy kyllä yleensä ostaja eikä myyjä. 

Tarkoitukseni ei ole kiistää itse uutisen positiivista luonnetta, josta olen ilman tarkempia tietoja samaa mieltä.

2
+1
0
-1
2
0
12.9.2022, 19:25
+1402
Liittynyt:
21.8.2017, 23:04
Viestejä:
1008

Kuntien Tiera ei ole se hehkein asiakas. Kilpailumattomia tosiaan päätyy lehteen, mikä on ihan oikein kun julkisia varoja käytetään. Joku projektini on omaltakin työuralta uutisoitu lehdissä kun asiakas osti jatkokehitystä jollain miljoonalla, mutta eipä siinä mitään hävettävää tai kähmintää ollut. Kohua ei syntynyt. 

1
+1
0
-1
1
0

Sivut