Olet täällä

Scanfil

18.9.2014, 10:57
#1
+52
Liittynyt:
30.6.2014, 14:30
Viestejä:
119

Tällä viikolla tuli tältä puljulta posari ja kurssi tänään taas tukevassa nousussa. Omaa omistusta ei tähän firmaan ole mutta asia kiinnostaa, koska 2013 kesäkuussa kysyin Pokeritedossa PikkuProlta sijoitusvinkkiä ja hän ystävällisesti antoi ostosuosituksen tähän lafkaan. Kurssi on tuosta hetkestä noussut vasta noin 200 prosenttia, joten voin edelleen olla tyytyväinen omaan hötkyilymättömyyteeni. Sijoittaminen on pitkäjänteistä puuhaa ja sitä ei pidä tehdä kaikenlaisten nettivinkkien perusteella.

Nyt olis kuitenkin esitettävänä kysymys palstalaisille eli kannattaako tähän enää tarttua? P/E ei ole vieläkään mikään kovin valtaisa (noin 14) ja lähtökohtaisesti itseäni tällaiset pienemmät firmat kiinnostavat. Jos joku on tätä lafkaa enemmän tutkinut, niin olisin kiinnostunut kuulemaan siitä kommentteja.

0
+1
0
-1
0
0
18.9.2014, 12:30
+6007
Liittynyt:
16.12.2013, 13:48
Viestejä:
4908

Poltettuani Elcoteqissä ison viisinumeroisen, en ole sopimusvalmistajiin koskenut. Kurkkasin kuitenkin pikaisesti. Tästä sinulle tuskin lisäarvoa:

Ei ihan pienen pieni narikka, markkina-arvo 147M, liikevaihto +220M.

Vetää sopimusvalmistajaksi helvetin hyvää katetta. Todella kova liikevoittoprosentti.

Hyvin hoidettu firma, lisäksi kovasti tykkään yhtiöistä, jotka lamassa ruuvaavat näkymiä pikkuhiljaa ylöspäin.

Eli mie en ostacool. Kaikki näyttää liian hyvältä. Jos ei olisi sopimusvalmistaja, analysoisin enemmänkin ostomielessä. Tämä ei tarkoita, etteikö tämä voi olla hyvä ostokohde, jos kaikki menee hyvin. Hyvien yhtiöiden omistaminen on harvoin väärin.

0
+1
0
-1
0
0
18.9.2014, 18:19
+2138
Liittynyt:
28.6.2014, 19:37
Viestejä:
1552

Joo, miekään en enää ostais. Sopimusvalmistajan kuten minkä tahansa bulkintekijän on vaikea saada ylituottoja - ainakaan pitkään.

Markkinat on täydelliset, toki, mutta mulla on siis pari kaveria joiden näkemyksiä pördeasioista kuuntelen ja jotka Jännästi pärjailee. Toinen on just tää herra, joka harjaa turtsit ja painoi noin PUOLET 6fig salkustaan tähän 0,8e tasoilla ja just laitoin kyselyä, paljonko vielä on...sillä toisin kuin mie, ei paljon oo 1,x tasoilla kevennellyt.

Vie vihjasin aikanaan Technopolista, hän tätä, 1-1...toki tää vähän vielä eri tason osuma. Eli mie en tätä löytänyt vaan ko. turtsiharja.

Nyt muuten vihjaan UPM. Vittu kun ei oo enempää millä painaa.

 

 

 

0
+1
0
-1
0
0
18.9.2014, 20:23
+25
Liittynyt:
19.7.2014, 17:30
Viestejä:
179

PikkuPro...pankista saa rahaa ja sitten vivuttamaan maxit... ;-)

0
+1
0
-1
0
0
19.9.2014, 04:03
+2138
Liittynyt:
28.6.2014, 19:37
Viestejä:
1552

Heh, ei mitenkään poissuljettu mahdollisuus. Kattellaan.

0
+1
0
-1
0
0
4/13
19.9.2014, 08:47
+52
Liittynyt:
30.6.2014, 14:30
Viestejä:
119

Kiitoksia kommenteista, ystävällinen yhteisö pitää paikkansa.

0
+1
0
-1
0
0
29.10.2014, 12:04
+6007
Liittynyt:
16.12.2013, 13:48
Viestejä:
4908

Kurkkasin Scanfilin osarin, kun löysin sitä pienen erän salkusta, joka on intressiyhtiössä, mutta ei nappini alla.

Hyvä osari ja linjassa aiempaan. Toistan aiemman näkemykseni, itse en ostaisi sopimusvalmistajaa. Täsmennän kuitenkin, että ei haittaa, että on vähän intressiä, kun tehnee jotain 0,20€ tulosta ja kurssi 2,37€. Osingon nosto tullee ilman muuta keväällä 0,05€:stä, kun taseensakin hyvin vahva.

Sinänsä jännä nähdä, yrittävätkö Takaset vetää tämänkin pois pörssistä, kuten Sievissä yrittävät. Obv ylihintaa ei sieltä suunnasta ole tulossa, joten tämä on ennemminkin negatiivista. Takaset eivät sovinnolla turhia arvonnousuja piensijoittajille ole tyrkyttämässä.
 

0
+1
0
-1
0
0
28.4.2017, 14:41
+166
Liittynyt:
7.4.2016, 15:10
Viestejä:
469

SCANFIL-KONSERNIN OSAVUOSIKATSAUS 1.1. – 31.3.2017

Tammi – maaliskuu

- Liikevaihto 122,2 milj. euroa (Q1 2016: 130,4), laskua 6,2 %
- Liikevoitto 6,2 milj. euroa (0,5, ennen oikaisueriä 5,2), 5,0 %
liikevaihdosta (0,4 %, ennen oikaisueriä 4,0 %) 
- Tulos katsauskaudella 5,8 milj. euroa (-1,7)
- Tulos/osake 0,09 euroa (-0,03, ennen oikaisueriä 0,05)

Tulevaisuuden näkymät

Scanfil arvioi vuoden 2017 liikevaihdon olevan 480 - 520 miljoonaa euroa ja
liikevoiton 26 - 31 miljoonaa euroa. 

" Tavoitehintamme
määräytyy verrokkiryhmän vuosien 2017 ja 2018 arvostuskertoimien mediaanin (P/E,
P/B, EV/EBITDA, DCF) indikoiman hinnan keskiarvona. Tavoitehintamme säilyy 4,9
eurossa. ja OSTA-suosituksemme säilyy ennallaan" (OP)

"Yhtiön
viime aikoina havaitseman kysynnän
piristymisen jatkuessa näemme
kuitenkin mahdollisuuden, että yhtiö
tarkistaa ohjeistustaan ylöspäin H2:n
aikana. " (Inderes)

Omistajalistalla 100 K kpl maaliskuussa lisännyt Mikro Markka. Yksi niitä salkunhoitajia, jotka perinteisesti tekevät kotiläksynsä. Sopimusvalmistaja toki mutta pystynyt hyvin pitämään marginaalinsa. 3,45-3.50 € toiminut pitkään tukitasona. 

http://www.scanfil.fi/sijoittajat/osaketieto/suurimmat-osakkeenomistajat...

 

0
+1
0
-1
0
0
21.5.2020, 14:46
+6
Liittynyt:
6.4.2020, 14:00
Viestejä:
10

Mikromarkka pysynyt omistajana tasolla 500.000 kpl, lisäksi ex pankkiiri ja pokermies Jyri Merivirta lisäillyt omistusta lähelle samoja lukuja (460.000 kpl).

Q1 oli Scanfilillä kova,  lv kasvu 11%, liikevoitto 8,6 Me kasvu 26% ja nettotulos 7,5 Me kasvu 55%, eps 0,12 e. Oman pääoman ja pääoman tuotto noin 20 %.

p/e 9,2 ja p/b 2,0, omavar n. 49 %, kassavirta q1 noin 5 Me

Näillä näytöillä ja luvuilla muulla toimialalla oleva yritys olisi yli 7 euron lappu. Hyvä kannattavuus ja vahva kassa avaa mahdollisuuksia järkeviin yritysostoihin markkinan kyykätessä ja toivottavasti niistä saadaan vipua tulevaan talouden koronan jälkeen normalisoituessa.
HASEC:n osto on Scanfilissä maksettu vuodessa. Sieltä tulee uusia kasvavia asiakkuuksia ja päälle hyvää orgaanista kasvua. Kassa ja luottolimitti yhteensä n. 60 Me valmiina uusiin iskuihin.

Näkymiin ei Q1:n jälkeen tullut mitään muutosta. Tehtaat pyörii täysillä (Kiina oli yhden viikon ja yksi Euroopan tehdas kaksi viikkoa kiinni koronan varotoimena) ja asiakkaita käsittääkseni pystytään palvelemaan Scanfilissä hyvin (voittaako vaikeina aikoina lisää asiakkuuksia luotettavuudella?).

Scanfil saa hyvin vähän huomiota keskittyneen omistuksen (Takaset) vuoksi. Tiettyä takkaakin yritys joutuu siitä kantamaan, mutta isäntä ainakin tässä talossa on. Toimitusjohtaja Jokitalo on luotsannut yritystä hyvin toimijkaudellaan, kun kurssinousu yli 450 % (28 % p.a.)

Olisi mukava kuulla Scanfilistä asillista analyysiäjoka perustuu alan tuntemiseen ja faktoihin.

2
+1
0
-1
2
0
8/13
21.5.2020, 15:24
+6
Liittynyt:
15.11.2019, 22:16
Viestejä:
32

Itselläkin kohtuullisen merkittävä positio tätä, keskihinta reilu 4e. Alaa en toki tunne kovin hyvin, mutta yrityksenä vaikuttaa todella laadukkaalta ja yrityskaupat ovat menneet niin kovalla track recordilla, että mahdolliset yrityskaupat ovat selvä plussa. Ihan en itse usko 7 euron kurssiin lyhyellä tähtäimellä, mutta kyllä mielestäni P/E voisi hyvin olla esim. 13, kun kasvua kuitenkin oletettavissa ja velkaantuminen hyvin hillittyä. Perheomistus on myöskin yksityissijoittajan kannalta jopa hyvä puoli, koska perheomistajilla on hyvin samanlaiset intressit kuin yksityisillä. 

Tulosvaroituksen välttäminen on kyllä myös vaikuttanut aivan jäätävän kovalta suoritukselta näin syklisellä alalla, kun inderes odotti q1 edeltävässä analyysissään 0.35 EPS:sää tälle vuodelle.

0
+1
0
-1
0
0
29.6.2020, 17:14
+6
Liittynyt:
6.4.2020, 14:00
Viestejä:
10

Scanfil teki Kiinassa tasesiirtoja. Kassa paisuu kaupan toteutuessa n. 18 miljoonalla ja pohjakassan ja luottolimitin kanssa liikkumavaraa nyt varmaan noin 80 M€. Liikevoitto ilman kertaeriä pitäisi olla tältä vuodelta yli 40 M€ ja tämä kauppa huomioiden yli 50 M€. Noilla tulee mukavat tunnusluvut P/E noin 7,7 - 7,9 ja epsiä yli 0,65. Mukavia lukuja nollakorkojen maailmassa. Jännä nähdä mitä analyysiä ja suositushintaa saadaan huomiselle. Scanfil keskittyy selkeästi korkeamman "jalostusasteen" sopimusvalmistukseen ja pyrkii siinä laajentumaan. 

Koitin kerätä tiedotteen jälkeen vielä edullisesti kuleksivia osakkeita tyttären osakesäästötilille, mutta harmillisen vähän tätä vaihtuu.

0
+1
0
-1
0
0
29.6.2020, 22:23
+6
Liittynyt:
15.11.2019, 22:16
Viestejä:
32

Itse pidin tärkeimpänä asiana tiedotteessa sitä, että ohjeistusta oikastusta liikevoitosta laskettiin käytännössä vain hangzhoun vaikutuksen verran. Tällä TJ ns. sinetöi sen, että tulosvaroitusta ei hetkeen ole tulossa. Uskoisin, että indereskin joutuu korjaamaan näkemystään selvästi ylöspäin lähipäivinä.

1
+1
0
-1
1
0
7.8.2020, 08:44
+6
Liittynyt:
6.4.2020, 14:00
Viestejä:
10

Scanfilin H1 ulkona ja meno ei aiheuttanut ainakaan mitään pettymystä (hyvin ennustettu), paremminkin todisti hyvän menon jatkuvan. Tulos tulee olemaan todella kova tältä vuodelta ja päälle Q3 tapahtuva Kiinan tehtaan myynti ja siitä yli 10 M€ myyntivoitto. Meno on muuten aika tasaista ja hyvää makrotaloutta ravisteleviin ongelmiin nähden. Suomen teknologiateollisuus uutisoi eilen ongelmistaan, mutta voiko Scanfil olla näin paljon paremmin hoidettu tällä saralla, vai tuleeko näkymään miten menossa? Tämän vuoden ohjeistus heillä vallitseviin keliolosuhteisiin nähden todella vahva (Lv 580 - 620 M€).

2
+1
0
-1
2
0
27.10.2020, 08:42
+401
Liittynyt:
16.12.2013, 13:55
Viestejä:
865

https://ml-eu.globenewswire.com/Resource/Download/687fb6f4-6257-4644-8bb...

Heinä-syyskuu
 Liikevaihto 141,6 (Q3 2019: 152,3) milj. euroa, laskua 7,0 %
 Oikaistu liikevoitto 9,9 (12,1) milj. euroa, 7,0 % (7,9) % liikevaihdosta, laskua 18,1 %
 Liikevoitto 21,2 (12,1) milj. euroa, 15,0 % (7,9 %) liikevaihdosta, kasvua 76,1 %. Liikevoitto sisältää kertaluonteisen Hangzhoun tehtaan myyntivoiton 11,4 milj. euroa.
 Voitto katsauskaudella 18,0 (8,8) milj. euroa
 Tulos / osake 0,28 (0,14) euroa, oikaistu tulos / osake 0,12 (0,14) euroa

"Tulevaisuuden näkymät Scanfil päivittää arviotaan ja arvio vuoden 2020 liikevaihdon olevan 590 - 610 milj. euroa ja oikaistun liikevoiton 38 - 40 milj. euroa. Aikaisempi arvio: Scanfil arvioi vuoden 2020 liikevaihdon olevan 580 – 620 milj. euroa ja oikaistun liikevoiton 38 – 42 milj. euroa. Vuoden 2020 ohjeistukseen liittyy poikkeuksellista epävarmuutta johtuen koronaviruspandemian mahdollisista kielteisistä vaikutuksista asiakkaiden kysyntään, hankintaketjun toimituskykyyn sekä henkilökunnan turvallisuuteen ja tehtaiden toimintakykyyn."

"Erityisesti heinäelokuu olivat hiljaisia kysynnän kuitenkin piristyessä syyskuussa. Hankintaketjun toimituskyky ei aiheuttanut merkittäviä rajoitteita toimituksiimme."

0
+1
0
-1
0
0
18.4.2021, 11:43
+6
Liittynyt:
6.4.2020, 14:00
Viestejä:
10

Arvosäästäjä kirjoitti:

Mikromarkka pysynyt omistajana tasolla 500.000 kpl, lisäksi ex pankkiiri ja pokermies Jyri Merivirta lisäillyt omistusta lähelle samoja lukuja (460.000 kpl).

Q1 oli Scanfilillä kova,  lv kasvu 11%, liikevoitto 8,6 Me kasvu 26% ja nettotulos 7,5 Me kasvu 55%, eps 0,12 e. Oman pääoman ja pääoman tuotto noin 20 %.

p/e 9,2 ja p/b 2,0, omavar n. 49 %, kassavirta q1 noin 5 Me

Näillä näytöillä ja luvuilla muulla toimialalla oleva yritys olisi yli 7 euron lappu. Hyvä kannattavuus ja vahva kassa avaa mahdollisuuksia järkeviin yritysostoihin markkinan kyykätessä ja toivottavasti niistä saadaan vipua tulevaan talouden koronan jälkeen normalisoituessa.
HASEC:n osto on Scanfilissä maksettu vuodessa. Sieltä tulee uusia kasvavia asiakkuuksia ja päälle hyvää orgaanista kasvua. Kassa ja luottolimitti yhteensä n. 60 Me valmiina uusiin iskuihin.

Näkymiin ei Q1:n jälkeen tullut mitään muutosta. Tehtaat pyörii täysillä (Kiina oli yhden viikon ja yksi Euroopan tehdas kaksi viikkoa kiinni koronan varotoimena) ja asiakkaita käsittääkseni pystytään palvelemaan Scanfilissä hyvin (voittaako vaikeina aikoina lisää asiakkuuksia luotettavuudella?).

Scanfil saa hyvin vähän huomiota keskittyneen omistuksen (Takaset) vuoksi. Tiettyä takkaakin yritys joutuu siitä kantamaan, mutta isäntä ainakin tässä talossa on. Toimitusjohtaja Jokitalo on luotsannut yritystä hyvin toimijkaudellaan, kun kurssinousu yli 450 % (28 % p.a.)

Olisi mukava kuulla Scanfilistä asillista analyysiäjoka perustuu alan tuntemiseen ja faktoihin.

Tuosta on kohta kulunut vuosi ja odottelemme Q1 osavuosikatsausta. Viime vuosi meni kokonaisuudessa todella hyvin ja tulosta tuli osakkeelle Kiinan tehtaan myynti mukaan luettuna reilusti yli 0,5 €. Nyt kurssi on kivunnut yli 8 euron ja arvostusvääristymä on kyllä korjaantunut. Antti Vilajakaista lanaten, "Scanfilin taseessa on tulivoimaa". Mitä näkemyksiä vuodelle 2021 ja saammeko kuulla milloin seuraavista yritysjärjestelyistä?

0
+1
0
-1
0
0