Buffett on ollut osakkeiden nettomyyjä ja valittanut sellaisten mahdollisuuksien puutetta, jotka pystyisivät "aidosti siirtämään neulaa Berkshiressä". Hän on nyt ilmeisesti löytänyt jotain, josta hän pitää - ja ilmeisesti rahoitusalalta.
Buffett on ollut viime vuosina ilmaissut huolensa lisääntyvistä luottojen maksuhäiriöistä. Korkeat korot ovat painaneet raskaasti joitakin rahoitusalan toimijoita, varsinkin jenkkien alueellisia pankkeja samaan aikaan kun Bershiren suunnattoman kassarahan rahamarkkinoilta ja T-billien kaltaisista sijoitusinstrumenteista saadut tuotot ovat vain vahvistaneet Berskhiren asemaa.
Buffettin arvellaan hallitsevan noin 90 prosenttia Berkshiren massiivisesta osakesalkusta, jättäen loput hänen varamiehensä Todd Combsin ja Ted Weschlerin hoidettavaksi.
Buffett on hankkinut omistukseensa merkittäviä määriä jonkin rahoitusalan toimijan osakkeita viime vuoden kolmannesta vuosineljänneksestä lähtien. Berkshirelle on annettu viranomaisten puolelta oikeus suorittaa näitä ostoja ostokohdetta julkisesti paljastamatta - ne julkistetaan virallisiin tiedostoihin eli SEC:lle tehtyihin ilmoituksiin tämän kuun lopussa.
Ostokohteen nimi paljastetaan kuitenkin luultavasti tänään, Berkshire Hathawayn yhtiökokouksessa: "So the 93-year-old Berkshire CEO may decide to explain his rationale to the thousands of investors flocking to the gathering. The bet, shrouded in mystery, has captivated Berkshire investors since it first appeared in disclosures late last year."
Jos se on klassinen Buffett-veto – iso panos yhdessä yrityksessä – osakkeen olisi oltava suuri ja kenties 100 miljardin dollarin luokkaa oleva markkina-arvo. Vähintään 5 prosentin omistusosuus julkisesti noteeratusta amerikkalaisesta yhtiöstä edellyttää tiedonantovelvollisuutta.
Sijoittajat ovat spekuloineet kuukausien ajan siitä, mikä osake voisi olla. Rahoitusala kattaa kaikenlaiset yritykset vähittäislainanantajista Wall Streetin välittäjiin, maksuyhtiöihin ja eri vakuutussektoreihin.
Yhtiökokous on toistaiseksi antanut vähäisiä vihjeitä. Buffett vakuuttaa Applen olevan jopa sen kahta muuta sijoitustoiminnan tukijalkaa - American Express ja Coca-Cola - parempi liiketoiminta. Osakkeiden vähentämisen syyksi hän vihjaa verosyyt: "He hinted that tax considerations may have played into the decision."
Sen sijaan yhtiö luopui osuudestaan Paramount Global yhtiössä kokonaan ja tappiolla, jonka Warren otti omille hartioilleen: “We’ve sold it all, and we lost quite a bit of money,” said Buffett, who dismissed any speculation that one of his lieutenants was responsible for the investment. “I did it all by myself.”
Buffetilta kysyttiin luottaako hän nykyisiin neuvonantajiinsa: Buffett said that he trusts his children and wife totally, “but that doesn’t mean I ask them what stocks to buy.”
“In terms of managing money there wasn’t anybody better in the world to talk to for many, many decades than Charlie,” Buffett said.
Ensimmäisen vuosineljänneksen toiminnan tulos oli 11,2 miljardia dollaria, kun vastaavalla tavalla laskettu tulos edellisen vuoden neljänneksellä oli 8,1 miljardia. Berkshiren kassa oli noussut ennätysmäiseen 189 miljardin dollarin summaan.
Buffett kertoi, etteivät hän tai hänen neuvonantajansa tiedä mitä tekisivät rahoilla tehokkaasti ja "sen takia emme kuluta niitä lainkaan". "Me vai siirtelemme niitä nurmelta toiselle"
Buffett tekee kuitenkin hyvää tulosta kassan rahamarkkinasijoituksilla: Buffett is making good returns by putting his mountain of cash in Treasury bills yielding north of 5.4%.
“We don’t use it now at 5.4% but we wouldn’t use it if it was at 1%. Don’t tell the Federal Reserve,” he said jokingly. Buffett previously revealed that he’s been buying 3- and 6-month Treasury bills every Monday.
BRK:n raha pörrää lyhyissä velkakirjoissa hyvin tehokkaasti.
“We’d love to spend it, but we won’t spend it unless we think we’re doing something that has very little risk and can make us a lot of money,”
Berkshire on kuitenkin etsimässä sijoitusmahdollisuutta pohjoisen suunnasta, Kanadasta.
“We do not feel uncomfortable in any way shape or form putting our money into Canada. In fact, we’re actually looking at one thing now,” said Buffett. The Berkshire CEO did not reveal what the investment was and whether it was public or private.
